美国市场主要有哪几种人寿保险？

在美国，人寿保险主要分为四大类：Term Life（定期寿险）, Whole Life（终身人寿保险）, Universal Life（万能险）, Variable/Indexed Universal Life（投资型人寿保险）。其中，定期寿险属于有期限的人寿保险（比如20年、30年），所有的保费都用来支付保险成本；而另外三种寿险，都是终身持有的具有现金价值的寿险品种，即：保费在支付保险成本和附加成本之后，会进入保险公司另外设置的储蓄/投资账户（savings/separate account）进行现金价值累积。

Term life（定期寿险）：

最早期也是最简单的基本保险类型。也称为临时保险或定期保险。只有保障功能，没有现金值。顾名思义，这类保险只保一定的期限，如10年、15年、20年和30年。被保险人如果在有效期内过世，保险公司赔付保额。好处是保费便宜，较小的预算就能获得相对大额的保障。但由于不具有现金值，所以没有储蓄和投资的功能。而且保险合同到期后，由于被保险人年龄增长，再想购买保险就会变得非常的昂贵。这类产品最适合需要获得短期保障和预算比较有限的投保者。是短期计划，也是想长期计划过渡的权宜之计。

Whole life（终身人寿保险）：

所谓终身寿险，显而易见，就是该保险的有效期直至被保险人去世为止。一般来说，美国的终身寿险，都会有红利分配。也就是，你缴付的保费，在支付保险成本之后，保险公司会将剩余的部分投入储蓄账户（savings account），进行比较保守的投资（如债券等）。保险公司会根据获得的盈利定期派发红利，也可能不派发红利。

终身寿险的优缺点一目了然，“终身”既是优点也是缺点，一方面，终身保险是一个终身保障，不会像“定期寿险”那样，因为保险有效期到期而过期，使得家人失去保障；但同时，由于当被保险人年老之后，保险成本就变得非常高昂，从而导致高昂的保费。而退保则会产生相应的退保费用，所以投保人需要谨慎。

Universal Life（万能型人寿保险）：

万能人寿保险，和终身寿险极为相似，都是终身型寿险，并且保费在支付了保险成本之后，会投入另设的投资账户进行投资。两者的区别在于，万能人寿保险的条例更为灵活，缴费更为自由。投保人可以自主选择缴付的保费额度，以及缴付期限等。另外，如果投资账户（separate account）的投资回报率过低，投保人则可以选择用投资账户的资金来支付保费。

保险公司一般会每月公布保险分红收益率。

万能险的缺点在于，由于其收益一般和利率市场挂钩，导致在目前的低利率大环境下，万能寿险的投资回报率一般都过低，这也使得投保人可能需要投入更高的保费来支付保险成本，从而维持保险的有效性。

Variable/Indexed Universal Life（投资型人寿保险）：

投资型人寿保险，其原理和万能寿险相似，关键的区别在于，投资型寿险一般会跟踪风险较大的金融市场。

通常来说，Variable Universal life（VUL）的投资账户（separate account）会让客户在保险公司提供的基金范围内选择投资不同的基金，从而获得相应的投资回报，一般上不封顶，但也不保底。所以如果现金账户在金融市场亏损过大，那么投保人的保险账户将出现亏损，投保人需要追加更多的现金来维持保险有效性。

而Indexed Universal Life（IUL），顾名思义，是跟踪各种股市指数的。其最大的卖点在于，投资账户（separate account）的投资回报虽然有所封顶，一般为最高13%左右，但是同时亦会有1-2%的保底收益保证。所以很多人会以为Index Life是一个有保障的投资型保险，至少不会亏本。但其实由于保险成本会随着被保险人年龄的增长而增长，所以如果只有1-2%的保底收益，仍然会造成账户的亏损，需要投保人追加现金才能维持保险继续有效。

但是利用IUL，作为一个退休后收入的来源之一，则是一个不错的选择。

由于人寿保险最后的赔偿金都不适用于联邦遗产税（但是有可能会适用于各个州关于遗产税的规定），所以人寿保险是一个有效的避税工具，尤其对于富裕家庭来说，购买人寿保险是一个非常好的避税工具，可以为子女后代留下可观的遗产。而对于中产阶级来说，尤其是对于刚刚起步的年轻家庭，在购买后三种具有现金价值的人寿保险，需要慎之又慎。‍